Депозиты подешевеют, а кредиты нет: что советуют экономисты казахстанцам

После очередного снижения базовой ставки в Казахстане у вкладчиков остаётся всё меньше времени, чтобы зафиксировать нынешние проценты, считают некоторые экономисты. При этом ждать быстрого удешевления кредитов не стоит. Что делать со сбережениями и чего ожидать от банков, выясняла корреспондент Tengrinews.kz.

Фото: depositphotos.com

По словам экономиста Руслана Султанова, ставки по депозитам действительно могут пойти вниз. Причём вклады реагируют на решения Нацбанка куда быстрее, чем кредиты. Когда деньги в экономике дешевеют, банкам больше нет смысла обещать вкладчикам прежние высокие проценты.

Грубо говоря, это работает как сезонный рынок. Представьте, что клубника в дефиците – покупатели готовы платить за неё большие деньги, и перекупщики скупают её у фермеров втридорога. Но как только начался разгар сезона и рынок оказался завален ягодой, перекупщикам больше нет смысла переплачивать фермерам – и цена закупа мгновенно падает.

С банками то же самое. Депозиты для них — источник привлечения средств населения. Когда Нацбанк снижает ставку, деньги в системе становятся дешевле и доступнее. Банку больше не нужно «бороться» за каждый тенге и манить людей огромными процентами – поэтому «цену закупа» для новых вкладчиков снижают.

«Но это не обязательно случится на следующий день. Один банк может снизить ставку через неделю, другой — через месяц, третий пока сохранит прежние условия, чтобы привлечь больше вкладчиков. Важно понимать одну вещь: если вы уже открыли депозит на фиксированный долгосрочный срок, его ставка обычно сохраняется до конца договора. Снижение затронет в первую очередь новые вклады и те депозиты, которые человек будет продлевать».

Если коротко: для банков это вопрос «выживания» и балансировки доходов. Выплачивать вкладчикам щедрые проценты при падающей базовой ставке просто невыгодно.

Экономист Арман Бейсембаев считает, что первые падения ставок по депозитам мы увидим уже в понедельник-вторник: банки начнут массово их пересматривать и, скорее всего, сбросят 0,5 процентных пункта. Логика финорганизаций следующая: оперативно срезать процент по вкладам – значит моментально сэкономить собственные деньги. Депозитная ставка жёстко привязана к базовой и реагирует на её движения молниеносно.

Фото: depositphotos.com

Если вы планировали положить деньги на год-два и не трогать их, время ещё есть. По словам Руслана Султанова, поезд пока не ушёл и длинный депозит сейчас – довольно разумное решение. Главный плюс такого вклада в том, что он позволяет «заморозить» выгодную ставку.

«Например, сегодня банк предлагает вам 15 процентов на год. Через полгода условия поменяются, и новые вклады будут открывать уже, условно, под 13 процентов. Но вы, успев зафиксировать 15 процентов – продолжите получать их до самого конца срока», — объяснил экономист.

Правда, здесь важно не впадать в крайности и не нести в банк абсолютно всё, что есть. Эксперт советует обязательно оставлять «подушку» – деньги, которые могут срочно понадобиться на ремонт, лечение или учебу. Если снять средства с длинного депозита досрочно, вы просто потеряете весь накопленный доход.

В итоге всё сводится не к тому, чтобы угадать идеальный день для похода в банк (какими точно будут ставки через полгода, не знает никто). Главный вопрос, который стоит себе задать: когда именно вам реально понадобятся эти деньги? И отталкиваться уже от этого.

Казалось бы, раз Нацбанк опускает базовую ставку, значит, и займы в банках должны стать доступнее. Но Арман Бейсембаев считает, что больших иллюзий на эту тему строить не стоит. По словам эксперта, государственные регуляторы сейчас стараются остудить пыл банков и притормозить массовую выдачу потребительских займов. Для этого у финорганизаций жёсткие условия. К примеру:

• Если банк выдаёт кредит бизнесу, налог на прибыль составляет 20 процентов, а если заём забирает обычный гражданин – уже 25 процентов. Выдавать потребительские займы становится менее выгодно.
• Банки обязывают закладывать повышенные резервы под каждый потребительский кредит и строго проверять коэффициенты долговой нагрузки.

Проще говоря, у самих банков есть большие расходы и жёсткие правила. Снижение базовой ставки не служит сигналом для того, чтобы они начали выдавать дешёвые кредиты. Чтобы компенсировать потери, финорганизации будут до последнего держаться за каждый процент доходности по кредитам.

Фото: depositphotos.com

«Зачем банку снижать проценты и терять доходы, если люди готовы брать деньги на любых условиях? Казахстанцы продолжают закрывать повседневные потребности за счет займов – сказываются нехватка денег и финансовой грамотности. А популярность рассрочек создаёт иллюзию, что переплаты нет вовсе, поэтому на реальную ставку многие даже не смотрят. Хоть 50 процентов она будет».

Кроме того, работает временной лаг. Банки всё еще выплачивают высокие проценты по вкладам, которые казахстанцы открывали весной и летом под 18 процентов годовых. Пока срок этих «дорогих» депозитов не истечёт, снижать стоимость кредитов банкам просто невыгодно.

«Мы уже проходили это: при падающей базовой ставке проценты по кредитам не то что не падали, а иногда даже росли. Банкам нужно балансировать свою экономику», – добавил аналитик.

Похожего мнения придерживается и Руслан Султанов. По его словам, ждать моментального удешевления кредитов и ипотек на те же 0,5 процентов не стоит: базовая ставка – лишь один из факторов. Окончательный процент по займу банк всегда рассчитывает индивидуально.

«Поэтому снижение ставки Нацбанка – это, скорее, сигнал банкам: деньги для них могут стать немного доступнее. Но до кошелька человека этот эффект доходит не сразу и не полностью. По новым кредитам ставки могут понемногу пойти вниз в ближайшие месяцы. По уже оформленному кредиту ставка обычно не меняется. Договор уже подписан, и банк не обязан пересчитывать его только потому, что базовая ставка снизилась. С ипотекой процесс обычно ещё медленнее. Ипотека выдаётся на 10-20 лет. Там важны цена квартиры, первоначальный взнос, доход семьи и стоимость залога. Поэтому одно решение Нацбанка рынок жилья не развернет», – сказал он.

Однако сам глава Нацбанка Тимур Сулейменов заявил, что регулятор ждёт снижения ставок по кредитам.

Фото: depositphotos.com

Раз проценты падают, не начнут ли люди массово закрывать свои вклады? Экономист Руслан Султанов уверен: из-за очередного снижения ставки на 0,5 процентных пункта никакой паники и бегства с депозитов не будет. Для большинства граждан банк остаётся самым простым, понятным и безопасным способом сберечь накопления: положил деньги, знаешь точный срок и не переживаешь.

«Чтобы уйти с депозита в те же акции, облигации, валюту или недвижимость, нужна серьёзная финансовая грамотность. Не каждый готов ежедневно следить за котировками и рисками. Поэтому для большинства альтернативы депозиту просто нет».

Конечно, какая-то часть вкладчиков начнёт искать варианты с большей доходностью – покупать доллары или инвестировать в ценные бумаги. Но это единичные случаи. При выборе места для хранения денег люди смотрят не только на цифру процента, но и на инфляцию, стабильность курса, надёжность банка и возможность быстро забрать свои деньги.

Недавно банкам дали больше свободы и разрешили поднять ставки по валютным вкладам с 1 до 2,5 процентов. На этом фоне возникает логичный вопрос: не побегут ли казахстанцы переводить свои сбережения из тенге в доллары, пока ставки по тенговым депозитам снижаются? Арман Бейсембаев считает, что массового «бегства в валюту» точно ждать не стоит. И вот почему:

• Нацбанк снижает ставку с оглядкой на доллар. Именно для того, чтобы не спровоцировать валютную панику, регулятор и действует предельно осторожно. Ставку опускают очень медленно – по полпроцента за шаг. Задача Нацбанка – не напугать население и сохранить привлекательность тенговых вкладов.
• Валютные депозиты выгоднее не стали. Шум вокруг «повышения ставок по валютным вкладам» затронул лишь очень узкий сегмент – сберегательные депозиты.

«Сберегательный вклад – это история с жёсткими условиями: положил деньги и не имеешь права забрать их досрочно без полной потери процентов. А по обычным срочным долларовым вкладам всё осталось по-прежнему – скромный 1 процент годовых», – напомнил эксперт.

Конечно, какая-то часть вкладчиков на фоне последних новостей перевела сбережения в доллары, но речи о триллионах тенге близко не идёт. Это мелкие и единичные транзакции, которые никак не влияют на финансовую систему. Поэтому массовой смены валюты в банках ждать не приходится, объяснил Арман Бейсембаев.

Напомним: 23 октября Национальный банк снизил ставку с 16,25 процента до 15,75 процента годовых с коридором в +/- 1 процентный пункт. Подробнее о том, как менялась базовая ставка в последний год.