Экономический кризис в России. Хроника 3 январских дней

Конец января оказался очень насыщенным для экономической жизни России. Поскольку Казахстан находится в едином евразийском  пространстве с РФ, мы пристально следим за событиями в соседней стране и пытаемся понять, что происходит на самом деле с экономикой нашего стратегического партнера. Какая информация скрывается за официальными заголовками, судите сами.

26 января:

• S&P понизило рейтинг России до «мусорного».  Standard & Poor’s объяснило свое решение тем, что российская денежно-кредитная политика стала менее гибкой – ситуация в финансовом секторе ухудшается, что ограничивает возможности Центрального банка: «Мы считаем, что ЦБ вынужден принимать все более и более сложные решения в том, что касается денежно-кредитной политики, в то же время пытаясь поддерживать устойчивый рост ВВП». В S&P ожидают, что в нынешних условиях будет сокращено кредитование экономики, что в дальнейшем, вероятно, подорвет экономический рост. По прогнозу S&P, экономика в 2015–2018 годах будет расти ежегодно на 0,5%, что существенно ниже темпов прошлых лет, инфляция в 2015 году будет выше 10%, а качество активов в финансовой системе будет ухудшаться. Понижение рейтинга до отметки BB+ (ниже инвестиционного уровня) приведет страну к распродаже активов, дальнейшему падению рубля и росту стоимости внешних займов, отметили в агентстве.

• В первые же минуты после объявления S&P о снижении рейтинга на торгах на Московской бирже курс доллара поднялся выше 68 руб., евро достиг 77 руб. Депозитарные расписки российских компаний начали снижаться на торгах на западных площадках. ADR МТС на NYSE упали на 9,16%. Расписки «Газпрома» на Frankfurt Stock Exchange – на 8,7%, «Аэрофлота» – на 8,5%, «Газпром нефти» – на 7,1%, «Сургутнефтегаза» – на 6,51%. При этом индекс РТС, закрывшийся до сообщения S&P, упал в понедельник на 4,83%.

• С крайне пессимистичным прогнозом выступает Центр макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП).  Эксперты  центра прогнозируют дефолт более 200 российских банков в 2015 году и 160 — в следующем. Эксперты говорят, что для преодоления всех проблем потребуется 900 млрд и 500 млрд рублей помощи соответственно. При этом, в отчете о стресс-тестировании российских банков подчеркивается, что в том случае, если ЦБ заморозит ключевую ставку, поддержка будет нужна еще большему количеству финансовых учреждений. Речь идет о 350 и 230 банках. В этом случае размер помощи должен составить 1 трлн и 0,8 трлн руб. в 2015 году и 2016 году. Однако, как пишет газета «Ведомости», представитель Банка России намекнул на то, что помощь будет оказана только банкам из первой сотни. «На всех денег не хватит».

• Рост цен на некоторые продукты на 654% фиксируют российские прокуроры, передает РБК. К примеру, только в Самарской области сотрудники прокуратуры обнаружили, что капуста, огурцы и перец за полгода подорожали на 353%, 544% и 654% соответственно. За тот же период серьезно выросла стоимость гречки – на 276%. Свыше 50% прибавили в стоимости мясные продукты, мороженая рыба, сыр, сметана и картофель.  По результатам проверки прокуроры обратились в местное управление Федеральной антимонопольной службы.​

27 января:

• Западные СМИ назвали решение S&P «последним ударом по Кремлю», а опрошенные ими эксперты прогнозируют, что примеру S&P последуют два других международных рейтинговых агентства – Fitch Ratings и Moody’s Investors Service.  «Перспективы уж очень мрачные, экономика (России) твердо стоит на пути, который ведет к рецессии после резкого падения цен на нефть и полномасштабного валютного кризиса, развернувшегося в декабре», – говорит валютный стратег Rabobank Петр Матис.

• Правительство РФ заявило, что не будет скупать валютные долги крупнейших заемщиков после снижения оценки S&P. Глава Минфина отметил, что в настоящее время правительство не намерено выходить с программой выкупа корпоративных валютных долгов из-за снижения рейтинга от S&P до неинвестиционного уровня. «Таких мер у нас в плане нет. Мы не планируем заниматься откупом долгов или какими-либо действиями на рынке, приводящими к тому, что мы будем спекулировать на этой ситуации», –​​ уточнил министр.

• Официальный курс доллара установил новый рекорд после решения S&P. Банк России оценил доллар в 67,81 руб. Одновременно с этим официальный курс евро вырос до 76,29 руб. «Так дорого ЦБ не оценивал доллар еще никогда, ранее абсолютный максимум был достигнут 18 декабря 2014 года, когда официальный курс доллара составлял 67,7851 руб.», — отметили российские аналитики.

• Reuters сообщает о принятии ЕС решения по санкциям против России 12 февраля. Лидеры Евросоюза примут окончательное решение о введении новых санкций против России на саммите 12 февраля, передает  агентство со ссылкой на европейских чиновников и дипломатов. При этом пока неясно, о каких санкциях будет идти речь.

• Россельхозбанку не удалось занять на рынке 5 млрд руб. Крупнейший банк России, 100% акций которого находятся в собственности правительства РФ, не смог разместить рублевые облигации на 5 млрд руб. Банк предлагал купон в 14% годовых, однако закрыл книгу заявок, так и не разместив ни одной облигации.

• Bloomberg со ссылкой на источник в Еврокомиссии сообщает, что главы МИД Евросоюза 29 января обсудят возможность отключения SWIFT в России.  Если такое решение будет принято, то оно приведет к прекращению переводов и обмена информацией между российскими и иностранными банками.

• Премьер-министр Дмитрий Медведев резко отреагировал на информацию о возможном отключении SWIFT в России. «В случае принятия таких решений хотел бы отметить, что наша экономическая реакция, да и вообще всякая другая, будет без ограничений», – сказал Медведев на совещании по животноводству в Брянске во вторник, сообщило агентство Интерфакс.​​​​ «Внезапное отключение России от SWIFT может вызвать потрясение на финансовом рынке, – отметил начальник дилингового центра Металлинвестбанка Сергей Романчук. – На SWIFT базируется практически весь документооборот финансового рынка. Встанут технологические процессы, которые сейчас настроены в банках для того, чтобы передавать платежные поручения и осуществлять финансовые операции, требующие документального оформления», — публикует РБК.  В этом месяце возможное отключение SWIFT комментировал в Давосе глава ВТБ Андрей Костин. «Если такое случится, это приведет к стремительному ухудшению отношений между Востоком и Западом. Если это случится, на следующий день послы США в России и России в США могут покидать столицы. Такое уже было в отношениях США и Ирана. Это означает полное отсутствие диалога», – передало слова Костина агентство Интерфакс. По словам Костина, отключение SWIFT означало бы, что страны находятся на грани войны и уже точно вошли в стадию холодной войны.

• Около 400 ипотечных заемщиков в Москве и Санкт-Петербурге возложили у зданий Центробанка ключи от квартир с траурными лентами и надписями «валютная ипотека» и названиями банков-кредиторов, сообщили во Всероссийском движении валютных ипотечных заемщиков. «Мы больше не можем выплачивать кредиты по текущим валютным курсам, у многих пошли просрочки, и банки уже звонят нам, начинают судебные разбирательства, и остаться без крыши над головой – это наша реальность. Ключи от наших квартир, где мы жили, рожали детей, были счастливы, Центробанк у нас сейчас фактически отбирает. Что ж, держи их, Центробанк!» — заявил организатор флешмоба Роман Сергеев. Это уже не первая акция такого рода, проводимая обладателями валютной ипотеки. Так, 21 января они провели акцию у зданий ЦБ в Москве и Петербурге, в ходе которой у всех протестующих одновременно зазвонили будильники, что должно было символизировать, как дорого валютным заемщикам обходится ожидание действий ЦБ. Ранее первый зампред Банка России заявил, что не считает, что ЦБ должен оказывать помощь валютным ипотечным заемщикам, оказавшимся в сложной ситуации из-за девальвации рубля.

Фото: ТАСС, Зураб Джавахадз

  28 января:

• Государственные банки России входят в кризис, во многом приблизившись к ситуации 2008 г, публикуют Ведомости. По некоторым параметрам положение ощутимо хуже, считают аналитики JPMorgan. Доля просроченных платежей по кредитам по системе приближается к 5%, и динамика их роста такая же, как в прошлый кризис, только базовый уровень на 2-3 процентных пункта выше, отмечает аналитик JPMorgan Алекс Кантарович. По базовому сценарию (его вероятность Кантарович оценивает в 50%) он ожидает снижения в 2015 г. чистой прибыли Сбербанка втрое — до 90 млрд руб. Позитивный и негативный сценарии с равной вероятностью допускают сохранение прибыли на прежнем уровне (317 млрд руб.) и убытки в размере 281 млрд. Базовый сценарий для ВТБ — убыток в 90 млрд руб., прибыль в 58 млрд или убыток более 300 млрд руб., что приведет капитал банка на грань регуляторного минимума в 10%, и банку может потребоваться докапитализация.

• Россия опустилась на 143 место в рейтинге свободных экономик мира, уступив Бурунди, Коморским островам, Мальдивским островам и Сан-Томе и Принсипи, но обойдя Гвинею, публикуют Ведомости. Всего в рейтинг включены 178 стран, при этом наихудшим образом дела с экономической свободой, по мнению экспертов Heritage Foundation, обстоят в КНДР.

• Около 230 млрд рублей дивидендов государственного «Роснефтегаза» не будут перечислены в госбюджет. Они останутся в компании на случай, если придется спасать «Роснефть» и «Газпром», передает РБК. Власти предлагают компании Игоря Сечина использовать эти средства вместо денег из Фонда национального благосостояния. О том, что 230 млрд рублей «Роснефтегаза» будут зарезервированы для «Роснефти» или «Газпрома» сообщают «Ведомости» со ссылкой на источник, близкий к руководству компании, и федерального чиновника. При этом, как утверждает близкий к руководству «Роснефтегаза» собеседник издания, сегодня «есть понимание, что «Роснефть» денег из ФНБ не получит». Как ранее на этой неделе сообщали «Ведомости», правительство может временно заморозить выдачу средств из ФНБ на инфраструктурные проекты. Власти хотят сделать ФНБ антикризисным и могут отказаться даже от тех проектов, по которым было одобрено финансирование из фонда.

• Евросоюз может запретить поставки оборудования российским компаниям, работающим в газовой отрасли, пишет «Коммерсантъ» со ссылкой на дипломатический источник в Брюсселе. Ранее санкции фактически не коснулись это сферы. «Теперь это может измениться, несмотря на то что страны ЕС сильно зависят от российских поставок газа», – сообщил собеседник издания, отметив, что страны ЕС возлагают ответственность на Россию за обострение конфликта на юго-востоке Украины. Газета отмечает, что у российских компаний нет технологии крупнотоннажного сжижения газа.

• Российский рынок рекламы ждет более серьезный кризис, чем в 2008-2009 гг., говорят опрошенные «Ведомостями» руководители медиакомпаний. Экономический кризис, разразившийся в России после введения санкций Европой и США и падения курса рубля, будет более серьезным и затяжным, чем прежний, объясняют они. В 2008 г. экономисты не ждали такого падения потребительского спроса, как сейчас, а рубль дешевел не так стремительно, указывает управляющий директор BBDO Андрей Брайович. В экономике происходят серьезные и структурные изменения, соглашается гендиректор IMHO Vi Максим Осипов. Так, падение на рынке ТВ-рекламы в этом году будет более сильным, чем во время прошлого финансового кризиса, уверены руководители крупных телеканалов и рекламных агентств. В 2009 г. весь рынок рекламы в России упал на 27,5% до 186,4 млрд руб., а расходы рекламодателей на продвижение на ТВ снизились на 18% до 96,4 млрд руб. (данные Ассоциации коммуникационных агентств России, АКАР). На сколько именно упадет рынок ТВ-рекламы в этом году, собеседники «Ведомостей» прогнозировать отказались. Делать точные прогнозы, когда макроэкономическая ситуация так быстро меняется, практически невозможно, говорят они, а также сотрудники других медиакомпаний-операторов наружной рекламы, радиокомпаний, интернет-холдингов и издательских домов.

• Правительство России обнародовало антикризисный план. На сайте правительства России опубликован антикризисный план, подписанный ранее премьер-министром России Дмитрием Медведевым. «Правительство Российской Федерации внесет в Государственную думу Федерального собрания Российской Федерации законопроект, предусматривающий сокращение в 2015 году большинства категорий расходов федерального бюджета на 10%, в первую очередь за счет исключения неэффективных затрат», — говорится в тексте плана. Инвестиционные ресурсы бюджета будут сконцентрированы на завершении ранее начатых проектов, реализация части новых проектов будет отложена. Будут сокращены расходы на функционирование органов государственной власти. Банки России будут докапитализированы из ФНБ на сумму до 250 млрд руб.